코인가격이 고점에 도달했는지 여부를 파악하는 여러
기술적 지표가 있어.
그것들중 역사적으로 정확성을 보여주었던 지표들에 대해서
다루어보려고 해.
2025년 5월부터 알트불장이 도래할 것으로 예측하는 분석이 많아
지고 있는 지금 시점에서 한번 살펴볼만한 자료야,
목 차
1. 기술적 지표들
2. 정확도 TOP 5 지표 정리
1. 기술적 지표들
1. Pi Cycle Top Indicator
- 정확도: 매우 높음 (2013, 2017, 2021 불장 꼭대기 거의 정확히 맞춤)
- 원리: 111일 MA와 2x 350일 EMA의 크로스
- 불장 꼭대기에서 며칠 오차로 고점 예측
→ 가장 유명하고 정확한 지표 중 하나
2. MVRV Z-Score (Market Value / Realized Value)
- 정확도: 매우 높음
- MVRV가 7~10 이상이면 과열, 역사적 고점 시기에 근접
- 2021 불장도 이걸로 거의 고점에 경고 나왔었음
→ 과거 반복성이 좋고 신뢰도 높음
3. NUPL (Net Unrealized Profit/Loss)
- 정확도: 높음
- 0.75 이상이면 대부분 시장 과열 국면 (투기성 최고조)
- 감정 흐름을 수치로 보여줌 (빨간색 = 탐욕)
→ 시장 심리를 반영하는 꽤 유효한 지표
4. Crypto 공포탐욕지수 (Fear & Greed Index)
- 정확도: 중상~높음
- 90 이상이면 과열 주의. 다만 리테일 중심 불장일 때 더 정확
→ 단기 고점 판단엔 유용, 그러나 반등장 초기엔 무시될 수 있음
5. 거래량 + 온체인 활동 (활성 주소, 거래수, 트랜잭션 수수료)
- 정확도: 중상
- 활동이 너무 과열되면 고점 다가오는 신호
- 특히 이더리움 가스비가 폭등하면 종종 꼭대기 근처
→ 직접적이지는 않아도 보조지표로 유용
6. RSI (Relative Strength Index)
- 정확도: 중
- 일봉, 주봉 RSI가 90 이상일 땐 위험 신호
- 다만, 불장에선 RSI 과매수가 오래 지속되기도 함
→ 단기 과열은 잘 잡지만, 꼭대기는 애매할 수 있음
7. 코인 거래소 앱 다운로드 순위 / 트래픽
- 정확도: 중~하 (보조지표)
- 구글 플레이/앱스토어에서 바이낸스, 코인베이스 앱 순위 급등하면 리테일 유입 과열 신호
→ 거의 꼭대기 근처에서 자주 나타남,
8. 고래 매매 온체인 분석 (Whale Alert, Glassnode 등)
- 정확도: 중 (상황에 따라 다름)
- 고래들이 이체하거나 익절하면 시장이 꺾이는 경우 있음
→ 데이터 해석이 까다로워서 일반 투자자에겐 접근 난이도 높음
9. 알트코인 도미넌스/지수
- 정확도: 낮음~보조지표
- 알트코인이 지나치게 강하면 끝물이라는 말은 있지만, 타이밍은 애매
→ 확증은 어렵지만 참고는 가능
3. 정확도 TOP 5 지표 정리
요약: 실제 피크 포착 정확도 TOP 5
- Pi Cycle Top
- MVRV Z-Score
- NUPL
- 공포탐욕지수
- RSI + 거래량 보조지표
결론:
위에서 다룬 여러 기술적 지표들 이외에 인간들의
심리적 지표들도 많아.
투자라는 게 돈넣고 돈먹는 게임인지라 인간의 탐욕에
근거한 심리적 요인이 작용하는 거지.
역사적으로 공통적인 모습을 보인 것들은 예컨대
미디어에서 코인으로 떼돈 벌은 사람에 대해서 기사를
내거나, 직장인들 점심시간에 테이블마다 코인얘기로
꽃을 피우는 시기라면 그때가 코인 피트 지점의 거의
마지막 시기일꺼야,
그러한 징후가 포착된다면 내 코인들을 분할매도로 익절
해서 시장을 빠져나오는 Exit 전략을 실행해야 돼.
그렇지 않고, 더더더 오를거야 하고 손에 꽉 쥐고 있다가는
대폭락의 쓰라린 경험을 하게 될꺼야.
다 먹으려 하지 말고, 적당히 먹고 나오는 자가 현명한 자이다.